يُعدّ تمويل مشروعك الجانبَ الأهمّ في إدارته. فإذا أحسنتَ اختيار التمويل، ستحظى بمشروعٍ مزدهر، وتدفقاتٍ نقديةٍ إيجابية، ومؤسسةٍ مربحةٍ في نهاية المطاف. ويمكن أن يتمّ التمويل في أيّ مرحلةٍ من مراحل تطوّر المشروع. فعند بدء مشروعك، ستحتاج إلى تمويلٍ للانطلاق، ولاحقًا، ستحتاج إلى تمويلٍ للتوسّع.
يمكن الحصول على التمويل من مصادر عديدة، بعضها أكثر وضوحاً وشهرة من غيرها. فيما يلي بعض وسائل التمويل المتاحة لكم والتي يمكننا مساعدتكم من خلالها.
القروض المصرفية والسحب على المكشوف
أول ما يتبادر إلى ذهن معظم الناس عند محاولة الحصول على تمويل هو بنكهم. فالبنوك نشطة للغاية في هذا السوق، وتسعى جاهدةً لإيجاد شركات يمكنها إقراضها. ومن بين طريقتي التمويل، تُفضّل البنوك، خاصةً في المشاريع الصغيرة والناشئة، منحك تسهيلات السحب على المكشوف أو زيادة حدّها الائتماني بدلاً من تقديم قرض رسمي. تُعدّ تسهيلات السحب على المكشوف شكلاً مرناً للغاية من أشكال التمويل، ويمكن سدادها بشكل أسرع من القرض الرسمي، خاصةً مع وجود دخل جيد في مشروعك. وإذا سنحت لك فرصة استثمارية خلال فترة تمويل السحب على المكشوف، فيمكنك حينها التفكير في زيادة خيارات تسهيلات السحب على المكشوف لتمويل المشروع.
تُقدّر العديد من الشركات مزايا القروض محددة المدة. فهي تشعر بالاطمئنان لأن الأقساط المنتظمة تُسهّل التنبؤ بالتدفقات النقدية وإعداد الميزانية. كما أنها تعتقد أن البنك، مع القرض محدد المدة، أكثر التزامًا تجاه أعمالها طوال مدة القرض. صحيح أنه يُمكن اللجوء إلى السحب على المكشوف، ولكن ما لم تتخلف عن سداد أقساط القرض، لا يُمكن للبنوك سحب التمويل منك.
لا تتطلب العديد من القروض الصغيرة أي ضمانات، ولكن في حال طلب مبالغ مالية كبيرة، سيطلب البنك بالتأكيد نوعًا من الضمانات. من الشائع أن يقدم أصحاب الأعمال منازلهم كضمان، مع أن المقترضين الأكثر حذرًا قد يفضلون عدم القيام بذلك. ينبغي على أي شخص يقدم منزله كضمان استشارة الشركاء في الملكية لضمان إلمامهم الكامل بالوضع وأي عواقب محتملة.
المدخرات والأصدقاء
عند بدء مشروع تجاري جديد، غالبًا ما تأتي الأموال المستثمرة مبدئيًا من المدخرات الشخصية. كما أن لجوء الشركات الناشئة إلى الأقارب والأصدقاء لتمويل المشروع ممارسة شائعة. عليك أن توضح لهم ضرورة استثمار مبالغ لا يمكنهم تحمل خسارتها. اعرض عليهم خطة عملك، وأعطهم وقتًا كافيًا للتفكير فيها. إذا قرروا الاستثمار في مشروعك، فاحرص دائمًا على توثيق بنود أي اتفاقية كتابيًا.
إصدار الأسهم
هناك طريقة أخرى لزيادة رأس مال شركتك وهي إصدار المزيد من الأسهم. يُعدّ هذا إضافة قيّمة لرأس مال الشركة، كما يُساهم في تعزيز ميزانيتها. مع ذلك، يجب التفكير مليًا في مصدر تمويل الاكتتاب في هذه الأسهم الجديدة. إذا رغب المالك الأصلي للشركة في الاكتتاب فيها، فقد يضطر إلى الاقتراض، كما ذُكر سابقًا. ولكن في أغلب الأحيان، يكون المساهمون في هذه الحالة قد استنفدوا الحد الأقصى للأموال التي يُمكنهم اقتراضها. لذا، قد يكون من الضروري إشراك طرف ثالث لشراء هذه الأسهم. قد يعني هذا فقدان السيطرة أو التأثير على إدارة الشركة. لذا، يُعدّ إصدار الأسهم في هذه الحالة قرارًا بالغ الصعوبة.
رأس المال الاستثماري
إنّ التوجه إلى شركات رأس المال المخاطر للحصول على التمويل يعني أيضاً إصدار أسهم جديدة. وتكمن ميزة اللجوء إلى هذه المؤسسات في حجم رأس المال الذي يمكنها ضخه في الشركة. ونظراً لحجم استثماراتها، فمن المتوقع أن تسعى هذه الشركات للحصول على مقعد في مجلس الإدارة. كما ستوفر خبراتها التجارية التي ستساهم في تعزيز أعمالك، مع العلم أن ذلك سيُضيف حتماً ضغطاً إضافياً لتحقيق النمو والأرباح.
على نطاق أضيق، أطلقت الحكومة برامج متنوعة ذات حوافز ضريبية فعّالة لتشجيع رواد الأعمال على الاستثمار في الشركات النامية. تشمل هذه البرامج حاليًا برنامج استثمار المشاريع (EIS)، وبرنامج استثمار المشاريع الناشئة (SEIS)، وصناديق رأس المال المخاطر (VCT). لدينا نشرات معلوماتية منفصلة تُقدم تفاصيل حول هذه البرامج.
صُمم برنامج SEIS لمساعدة الشركات الصغيرة في مراحلها المبكرة على جمع التمويل اللازم من خلال تقديم مجموعة من الإعفاءات الضريبية للمستثمرين الأفراد الذين يشترون أسهمًا جديدة في تلك الشركات. وهو يُكمّل برنامج EIS الذي يُقدم إعفاءات ضريبية للمستثمرين في الشركات الصغيرة ذات المخاطر العالية. ويهدف برنامج SEIS إلى مراعاة الصعوبات الخاصة التي تواجهها الشركات في مراحلها المبكرة جدًا في جذب الاستثمار، وذلك من خلال تقديم إعفاءات ضريبية بمعدل أعلى من ذلك الذي يُقدمه برنامج EIS.
الأرباح المحتجزة والمسحوبات
بما أن ازدهار أي مشروع تجاري مرتبط في نهاية المطاف بتدفقاته النقدية، فإذا رغب صاحب المشروع في زيادة سيولته، فقد يكون من الضروري إعادة النظر في المبلغ الذي يسحبه من المشروع لتلبية احتياجاته الشخصية. وبهذه الطريقة، يمكن الاحتفاظ بالأموال الإضافية التي يحققها المشروع لاستخدامها في المستقبل.
مصادر تمويل أخرى
فيما يلي توضيح لمصادر التمويل الأخرى المحتملة:
- التحليل إلى عوامل
- يُتيح لك التمويل عن طريق بيع الفواتير الحصول على تمويل مقابل الفواتير التي لم يسددها عملاؤك بعد. عادةً، يمكنك الحصول على ما يصل إلى 85% من قيمة الفاتورة فورًا، والباقي (بعد خصم التكاليف) عند سداد العميل.
- الشراء بالتقسيط (HP)
- يُستخدم هذا التمويل لشراء المعدات. تشتري شركتك المعدات، ولكن يتم توزيع مدفوعات رأس المال والفوائد على فترة زمنية متفق عليها.
- تأجير
- هذه طريقة لتمويل المعدات التي لا تحتاج إلى امتلاكها، وتُستخدم غالبًا لتمويل المركبات. يتم استئجار المعدات بدلًا من امتلاكها، وتُوزّع دفعات الإيجار على عدة سنوات. كما يُمكن تحديد تكاليف الصيانة كجزء من الاتفاقية (عقد إيجار).
المطابقة
من المنطقي أن تتناسب الأموال التي تسعى للحصول عليها مع الغرض الذي ستستخدم من أجله.
| تمويل | غاية |
|---|---|
| رأس المال العامل | السحب على المكشوف أو التمويل |
| المعدات والمركبات | قرض محدد المدة، أو تمويل بالتقسيط، أو تأجير |
| ملكية | الرهن العقاري طويل الأجل |
| التطوير/بدء التشغيل | تمويل الاستثمار |
