انٹرپرائز مینجمنٹ مراعات (EMI)
عملے کو برقرار رکھنا اور ان کی حوصلہ افزائی کرنا بہت سے آجروں کے لیے کلیدی مسائل ہیں۔ UK اور USA میں ہونے والی تحقیق نے ملازمین کے حصص کی ملکیت اور پیداواری صلاحیت میں اضافے کے درمیان واضح تعلق ظاہر کیا ہے۔ اس لیے حکومت نے متعدد طریقے متعارف کرائے ہیں جن میں ایک آجر ملازمین کو آجر کمپنی میں حصص حاصل کرنے کے لیے میکانزم فراہم کر سکتا ہے، بغیر ضروری طور پر بڑے ٹیکس بل کا سامنا کرنا پڑے۔ بشرطیکہ کمپنی کوالیفائنگ شرائط کو پورا کرے، EMI سب سے زیادہ ٹیکس موثر اور لچکدار دستیاب ذرائع میں سے ایک ہو سکتا ہے۔.
EMI منتخب ملازمین (اکثر آجر کے لیے کلید) کو اختیارات کے اجراء کے ذریعے اپنے آجر کے حصص کی ایک قابل ذکر تعداد حاصل کرنے کا موقع فراہم کرنے کی اجازت دیتا ہے۔ جب کہ EMI اہم ٹیکس فوائد پیش کر سکتا ہے، کسی بھی ترغیبی انتظام کا کلیدی ڈرائیور کاروبار کے تجارتی مقاصد ہونا چاہیے۔.
یہ فیکٹ شیٹ EMI کے اصولوں کو بیان کرتی ہے۔.
عام قوانین کے تحت ٹیکس کے مسائل
اگر حصص کسی ملازم کو محض دیے جائیں تو حصص کی مارکیٹ ویلیو پر ملازمت سے حاصل ہونے والی آمدنی پر ٹیکس لگایا جائے گا۔ یہ ملازم کے لیے مہنگا ہے کیونکہ ہو سکتا ہے کہ اس کے پاس ٹیکس ادا کرنے کے لیے کوئی نقد رقم نہ ہو۔.
اس فوری چارج سے بچنے کے لیے، کسی ملازم کو اختیارات دیے جا سکتے ہیں۔ ایک آپشن ملازم کو بعد کی تاریخ میں حصص حاصل کرنے کا حق دیتا ہے۔ بشرطیکہ آپشن کی شرائط یہ ہیں کہ اسے دس سال کے اندر استعمال کیا جانا چاہیے، کسی بھی ٹیکس کی ذمہ داریوں کو اس وقت تک موخر کر دیا جائے گا جب تک کہ اختیارات استعمال نہ ہوں۔.
یہ ملازم کے لیے اب بھی مہنگا ہو سکتا ہے اگر وہ اس وقت پیدا ہونے والے ٹیکس کی ادائیگی کے لیے کچھ حصص فروخت کرنے کی پوزیشن میں نہیں ہے۔.
EMI کیا پیش کرتا ہے؟
EMI ملازمین کو اختیارات دینے کی اجازت دیتا ہے جو حصص فروخت ہونے تک بغیر کسی ٹیکس بل کے حصص وصول کرنے کی اجازت دیتا ہے۔.
یہ کیسے کام کرتا ہے؟
منتخب ملازمین کو کمپنی کے حصص پر اختیارات دیے جاتے ہیں۔ اختیارات کو گرانٹ کی تاریخ کے دس سال کے اندر استعمال کرنے کے قابل ہونا چاہئے۔.
انکم ٹیکس اور نیشنل انشورنس کنٹریبیوشنز (NICs) ریلیف کے لیے اہل ہونے کے لیے، دیے گئے اختیارات کو گرانٹ کی تاریخ کے دس سالوں کے اندر استعمال کرنے کی ضرورت ہے۔ 16 جون 2012 کو یا اس کے بعد دیے گئے اختیارات کے سلسلے میں £250,000 کی ایک قانونی حد بھی ہے، جو ان اختیارات کی قدر کو زیادہ سے زیادہ کرتی ہے جو کسی ایک ملازم کو دیے جا سکتے ہیں۔ کوئی بھی ملازم £250,000 سے زیادہ کی مارکیٹ ویلیو کے ساتھ غیر ورزش کے قابل EMI اختیارات نہیں رکھ سکتا۔ مارکیٹ ویلیو گرانٹ کی تاریخ پر لی جاتی ہے۔.
ملازمین کو ٹیکس کے فوائد کیا ہیں؟
آپشن کی گرانٹ ٹیکس سے پاک ہے۔.
جب آپشن کا استعمال کیا جائے گا تو ملازم کے لیے ادائیگی کے لیے کوئی ٹیکس یا NIC نہیں ہوگا جب تک کہ آپشن کے تحت حصص کے لیے قابل ادائیگی رقم جب آپشن دی جاتی ہے تو حصص کی مارکیٹ ویلیو ہوتی ہے۔.
EMI کے قواعد صفر لاگت اور رعایتی اختیارات دینے کی اجازت دیتے ہیں۔ تاہم، ان حالات میں، مشق کے وقت انکم ٹیکس اور این آئی سی چارج دونوں ہوتے ہیں جو کہ ملازم ورزش پر ادا کرتا ہے اور گرانٹ کی تاریخ پر حصص کی مارکیٹ ویلیو کے درمیان فرق ہوتا ہے۔.
حصص کے حصول کے بعد، جب آپشن کا استعمال کیا جاتا ہے، ایک ملازم فوری طور پر حصص کو تصرف کر سکتا ہے، یا انہیں فروخت کرنے سے پہلے ایک مدت کے لیے اپنے پاس رکھ سکتا ہے۔ ایسے وقت میں قدر میں مزید اضافے پر قابل وصول فائدہ ہوگا۔ CGT کی ذمہ داری کسی بھی ریلیف کی دستیابی اور سالانہ چھوٹ پر منحصر ہوگی۔.
- 10% کی شرح سے CGT ان منافعوں پر لاگو ہوتا ہے جہاں مجموعی ٹیکس قابل منافع اور آمدنی انکم ٹیکس کے بنیادی شرح بینڈ سے کم ہو۔
- اس حد سے زیادہ منافع کے کسی بھی حصے پر CGT 20% چارج کیا جائے گا۔.
بعض حالات میں، EMI کے اختیارات استعمال کرنے کے ذریعے حاصل کیے گئے حصص کے سلسلے میں، CGT کی ذمہ داری کو 10% تک کم کرنے کے لیے کاروباری اثاثہ جات کو ضائع کرنے میں ریلیف دستیاب ہو سکتا ہے۔ اگرچہ بزنس ایسٹ ڈسپوزل ریلیف (BADR) کی شرائط کو پورا کرنا ضروری ہے ان میں ترمیم کی جاتی ہے تاکہ:
- 5% کم از کم شیئر ہولڈنگ کی ضرورت لاگو نہیں ہوتی ہے۔.
- اور 24 ماہ (6 اپریل 2019 سے پہلے کے 12 مہینے) کم از کم ہولڈنگ کی ضرورت کو اختیار دینے کی تاریخ سے شروع کرنے کی اجازت ہے۔.
یہ قواعد 6 اپریل 2012 کو یا اس کے بعد حاصل کیے گئے حصص پر لاگو ہوتے ہیں۔.
آجروں کو کیا فوائد ہیں؟
- ملازمین کی اپنی کمپنی میں ممکنہ حصہ داری ہے اور اس لیے ان ملازمین کی برقراری اور حوصلہ افزائی کو بڑھایا جائے گا۔.
- اضافی تنخواہ کی ادائیگی کے مقابلے میں اختیارات سے آجر کو براہ راست کوئی رقم خرچ نہیں ہوگی۔.
- عام طور پر آجر کے لیے کوئی NICs چارج نہیں ہوگا جب اختیارات دیے جائیں یا استعمال کیے جائیں یا جب ملازم حصص فروخت کرے۔.
- آجر کمپنی کے لیے کارپوریشن ٹیکس کی کٹوتی ملازمین کے منافع کے برابر ہے۔.
EMI: غور کرنے کے لیے نکات
EMI آپ کی کمپنی کے لیے موزوں ہے یا نہیں اس بات کا فیصلہ کرنے میں غور کرنے کے لیے کئی مسائل ہیں۔.
- کیا کمپنی اہل ہے؟
- کون سے ملازمین اہل ہیں اور کس کو اختیارات جاری کیے جانے چاہئیں؟
- کس قسم کے حصص جاری کیے جائیں گے؟
- اختیارات کے استعمال کے حقوق کب پیدا ہوں گے؟
- آپشن پلان ترتیب دینے کے اخراجات ٹیکس میں کٹوتی کے قابل نہیں ہیں۔.
کیا کمپنی اہل ہے؟
EMI کو حکومت کی طرف سے متعارف کرایا گیا تھا تاکہ چھوٹی اعلی خطرے والی کمپنیوں کو ملازمین کو بھرتی کرنے اور انہیں ان مہارتوں کے ساتھ برقرار رکھنے میں مدد ملے جو انہیں بڑھنے اور کامیاب ہونے میں مدد فراہم کریں۔ اس لیے کمپنی کو چاہیے کہ:
- ایک یا زیادہ 'کوالیفائنگ تجارت' کرنے کے مقصد سے مکمل طور پر موجود ہے
- £30 ملین سے زیادہ کے مجموعی اثاثے نہیں ہیں۔
- کسی دوسری کمپنی کے کنٹرول میں نہ ہو (لہذا اگر کمپنیوں کا کوئی گروپ ہے، تو ملازم کو ہولڈنگ کمپنی میں حصص پر اختیار دیا جانا چاہیے)
- 250 سے کم کل وقتی ملازمین ہیں۔
اہم تجارت کوالیفائنگ ٹریڈز سے خارج کر دیا گیا ہے وہ اثاثہ کی حمایت یافتہ تجارت ہیں جیسے:
- جائیداد کی ترقی
- ہوٹلوں کو چلانا یا ان کا انتظام کرنا
- کاشتکاری یا بازار باغبانی۔.
کون سے ملازمین اہل ہیں اور کس کو اختیارات جاری کیے جانے چاہئیں؟
کسی ملازم کو اختیارات نہیں دیے جا سکتے اگر وہ کمپنی کے عام حصص کیپٹل کے 30% سے زیادہ کو کنٹرول کرتا ہے۔ انہیں ہفتے میں کم از کم 25 گھنٹے کمپنی یا گروپ کے لیے کام کرنے میں گزارنا چاہیے، یا اگر کام کے اوقات کم ہوں، تو ان کے کل کام کے وقت کا کم از کم 75% کمپنی یا گروپ کے ملازم کے طور پر گزارنا چاہیے۔.
مندرجہ بالا پابندیوں کے تابع، ایک آجر یہ فیصلہ کرنے کے لیے آزاد ہے کہ کن ملازمین کو اختیارات پیش کیے جائیں۔ واحد امتحان یہ ہے کہ کسی ملازم کو بھرتی کرنے یا برقرار رکھنے کے لیے تجارتی وجوہات کی بنا پر اختیارات پیش کیے جاتے ہیں۔.
کس قسم کے حصص جاری کیے جائیں گے؟
EMI آجروں کے لیے کچھ لچک فراہم کرتا ہے۔ مثال کے طور پر، ووٹنگ کے حقوق کو محدود کرنا، پری ایمپشن فراہم کرنا یا شیئرز کے سلسلے میں دیگر شرائط طے کرنا ممکن ہے جو EMI آپشن کے استعمال پر حاصل کیے جائیں گے۔ تاہم، حصص کو عام حصص کی مکمل ادائیگی ہونی چاہیے تاکہ ملازمین کو کمپنی کے منافع میں حصہ لینے کا حق حاصل ہو۔.
اختیارات کے استعمال کے حقوق کب پیدا ہوں گے؟
اختیارات کو گرانٹ کی تاریخ کے دس سال کے اندر استعمال کرنے کے قابل ہونا چاہیے لیکن اس کے لیے ایک مقررہ تاریخ ہونا ضروری نہیں ہے۔.
ان حالات کی مثالیں جن میں اختیارات کا استعمال کیا جا سکتا ہے:
- مقررہ مدت
- منافع کا ہدف یا کارکردگی کی شرائط پوری ہوتی ہیں۔
- کمپنی کا قبضہ
- کمپنی کی فروخت
- اسٹاک مارکیٹ میں کمپنی کا فلوٹیشن۔.
اگر کچھ واقعات پیش آتے ہیں تو اسے ختم کرنے کے اختیارات بنائے جا سکتے ہیں، مثال کے طور پر ملازم ملازمت چھوڑ دیتا ہے۔.
