Unternehmensmanagement-Anreize (EMI)
Mitarbeiterbindung und -motivation sind für viele Arbeitgeber von zentraler Bedeutung. Studien in Großbritannien und den USA belegen einen klaren Zusammenhang zwischen Mitarbeiterbeteiligung und Produktivitätssteigerung. Die Regierung hat daher verschiedene Möglichkeiten geschaffen, wie Arbeitgeber ihren Mitarbeitern den Erwerb von Unternehmensanteilen ermöglichen können, ohne dabei zwangsläufig hohe Steuern zahlen zu müssen. Sofern das Unternehmen die entsprechenden Voraussetzungen erfüllt, kann die Mitarbeiterbeteiligung eine der steuerlich effizientesten und flexibelsten Optionen darstellen.
Mitarbeiterbeteiligungsprogramme (EMI) ermöglichen ausgewählten Mitarbeitern (oftmals Schlüsselpositionen im Unternehmen), durch die Ausgabe von Optionen eine signifikante Anzahl von Aktien ihres Arbeitgebers zu erwerben. Obwohl EMI erhebliche Steuervorteile bieten kann, sollten die wirtschaftlichen Ziele des Unternehmens stets im Vordergrund stehen.
Dieses Merkblatt erläutert die Regeln für EMI.
Steuerprobleme nach den normalen Regeln
Werden Aktien einem Mitarbeiter einfach so geschenkt, wird deren Marktwert als Arbeitslohn besteuert. Das ist teuer für den Mitarbeiter, da er möglicherweise nicht über genügend Bargeld verfügt, um die anfallende Steuer zu bezahlen.
Um diese sofortige Belastung zu vermeiden, können Mitarbeitern Optionen eingeräumt werden. Eine Option berechtigt den Mitarbeiter, Aktien zu einem späteren Zeitpunkt zu erwerben. Sofern die Option innerhalb von zehn Jahren ausgeübt werden muss, werden etwaige Steuerverbindlichkeiten bis zur Ausübung der Option aufgeschoben.
Dies kann für den Arbeitnehmer dennoch teuer werden, wenn er nicht in der Lage ist, einen Teil der Aktien zu verkaufen, um die anfallende Steuer zu begleichen.
Was bietet EMI an?
EMI ermöglicht es, Mitarbeitern Optionen zu gewähren, wodurch die Aktien unter Umständen steuerfrei erworben werden können, bis die Aktien verkauft werden.
Wie funktioniert es?
Ausgewählten Mitarbeitern werden Optionen auf Aktien des Unternehmens gewährt. Die Optionen müssen innerhalb von zehn Jahren ab dem Gewährungsdatum ausübbar sein.
Um die Steuererleichterungen bei Einkommensteuer und Sozialversicherungsbeiträgen in Anspruch nehmen zu können, müssen die gewährten Optionen innerhalb von zehn Jahren nach dem Gewährungsdatum tatsächlich ausgeübt werden. Für Optionen, die am oder nach dem 16. Juni 2012 gewährt wurden, gilt zudem eine gesetzliche Obergrenze von 250.000 £. Diese Obergrenze begrenzt den Wert der Optionen, die einem einzelnen Mitarbeiter gewährt werden können. Kein Mitarbeiter darf nicht ausgeübte qualifizierte EMI-Optionen mit einem Marktwert von mehr als 250.000 £ besitzen. Maßgeblich für den Marktwert ist der Zeitpunkt der Gewährung.
Welche steuerlichen Vorteile ergeben sich für die Arbeitnehmer?
Die Gewährung der Option ist steuerfrei.
Für den Arbeitnehmer fallen bei Ausübung der Option keine Steuern oder Sozialversicherungsbeiträge an, sofern der für die Aktien im Rahmen der Option zu zahlende Betrag dem Marktwert der Aktien zum Zeitpunkt der Optionsgewährung entspricht.
Die EMI-Regeln erlauben die Gewährung von kostenlosen und vergünstigten Optionen. In diesen Fällen fallen jedoch zum Zeitpunkt der Ausübung sowohl Einkommensteuer als auch Sozialversicherungsbeiträge auf die Differenz zwischen dem vom Arbeitnehmer bei Ausübung gezahlten Betrag und dem Marktwert der Aktien zum Gewährungsdatum an.
Nach dem Erwerb der Aktien kann der Mitarbeiter, sobald er die Option ausübt, die Aktien entweder sofort veräußern oder sie zunächst behalten. Bei Wertsteigerungen entsteht in diesem Fall Steuerpflicht. Die Höhe der Kapitalertragsteuer hängt von der Inanspruchnahme etwaiger Steuervergünstigungen und des jährlichen Freibetrags ab.
- Die Kapitalertragsteuer in Höhe von 10 % gilt für Gewinne, deren steuerpflichtige Gesamtgewinne und -einkünfte unterhalb des Grundfreibetrags der Einkommensteuer liegen
- Auf jeden Teil des Gewinns, der diese Grenze übersteigt, wird eine Kapitalertragsteuer in Höhe von 20 % erhoben.
Unter bestimmten Umständen kann bei Aktien, die durch die Ausübung von EMI-Optionen erworben wurden, eine Steuererleichterung für die Veräußerung von Betriebsvermögen (Business Asset Disposal Relief, BADR) in Anspruch genommen werden, um die Kapitalertragsteuer auf 10 % zu reduzieren. Die Voraussetzungen für die BADR müssen zwar erfüllt sein, sie wurden jedoch wie folgt modifiziert:
- Die Mindestbeteiligungsanforderung von 5 % findet keine Anwendung.
- Die Mindesthaltedauer von 24 Monaten (12 Monate vor dem 6. April 2019) darf mit dem Tag der Optionsgewährung beginnen.
Diese Regeln gelten für Aktien, die am oder nach dem 6. April 2012 erworben wurden.
Welche Vorteile ergeben sich für Arbeitgeber?
- Die Mitarbeiter haben ein potenzielles Interesse am Unternehmen, wodurch die Mitarbeiterbindung und -motivation gesteigert werden.
- Für den Arbeitgeber entstehen im Vergleich zu einer Gehaltserhöhung keine direkten Kosten durch die Optionen.
- Normalerweise fallen für den Arbeitgeber keine Sozialversicherungsbeiträge an, wenn die Optionen gewährt oder ausgeübt werden oder wenn der Arbeitnehmer die Aktien verkauft.
- Ein Körperschaftsteuerabzug für das Arbeitgeberunternehmen, der im Wesentlichen den Gewinnen der Arbeitnehmer entspricht.
EMI: Zu beachtende Punkte
Bei der Entscheidung, ob EMI für Ihr Unternehmen geeignet ist, müssen verschiedene Aspekte berücksichtigt werden.
- Erfüllt das Unternehmen die Voraussetzungen?
- Welche Mitarbeiter sind berechtigt und wem sollten Optionen angeboten werden?
- Welche Art von Aktien werden ausgegeben?
- Wann entstehen die Rechte zur Ausübung der Optionen?
- Die Kosten für die Einrichtung der Optionspläne sind nicht steuerlich absetzbar.
Erfüllt das Unternehmen die Voraussetzungen?
Das EMI-Programm wurde von der Regierung eingeführt, um kleinen, risikoreicheren Unternehmen bei der Rekrutierung und Bindung von Mitarbeitern mit den für ihr Wachstum und ihren Erfolg notwendigen Fähigkeiten zu helfen. Das Unternehmen muss daher:
- ausschließlich zum Zweck der Ausübung eines oder mehrerer „qualifizierter Gewerbe“ existieren
- haben ein Bruttovermögen von höchstens 30 Millionen Pfund
- nicht unter der Kontrolle eines anderen Unternehmens stehen (wenn es sich also um eine Unternehmensgruppe handelt, muss dem Mitarbeiter eine Option auf Aktien der Holdinggesellschaft eingeräumt werden)
- haben weniger als 250 Vollzeitbeschäftigte
Zu den wichtigsten von der Qualifizierung ausgeschlossenen Transaktionen gehören besicherte Wertpapiergeschäfte wie:
- Immobilienentwicklung
- Hotels betreiben oder verwalten
- Landwirtschaft oder Gartenbau.
Welche Mitarbeiter sind berechtigt und wem sollten Optionen angeboten werden?
Einem Mitarbeiter können keine Aktienoptionen gewährt werden, wenn er mehr als 30 % des Stammkapitals des Unternehmens kontrolliert. Er muss mindestens 25 Stunden pro Woche für das Unternehmen oder die Unternehmensgruppe arbeiten; bei einer kürzeren Arbeitszeit müssen mindestens 75 % seiner gesamten Arbeitszeit als Angestellter des Unternehmens oder der Unternehmensgruppe verbracht werden.
Vorbehaltlich der oben genannten Einschränkungen steht es dem Arbeitgeber frei zu entscheiden, welchen Mitarbeitern Optionen angeboten werden. Einzige Voraussetzung ist, dass die Optionen aus wirtschaftlichen Gründen angeboten werden, um einen Mitarbeiter zu gewinnen oder zu binden.
Welche Art von Aktien werden ausgegeben?
Die Mitarbeiterbeteiligung (EMI) bietet Arbeitgebern gewisse Flexibilität. So können beispielsweise Stimmrechte eingeschränkt, Bezugsrechte eingeräumt oder andere Bedingungen für die Aktien festgelegt werden, die bei Ausübung einer EMI-Option erworben werden. Es müssen sich jedoch um voll eingezahlte Stammaktien handeln, damit die Mitarbeiter am Gewinn des Unternehmens beteiligt werden können.
Wann entstehen die Rechte zur Ausübung der Optionen?
Die Optionen müssen innerhalb von zehn Jahren ab dem Gewährungsdatum ausübbar sein, es muss jedoch kein festes Datum geben.
Beispiele für Umstände, unter denen die Optionen ausgeübt werden könnten, sind:
- feste Periode
- Die Rentabilitätsziele bzw. die Leistungsbedingungen werden erfüllt
- Firmenübernahme
- Verkauf des Unternehmens
- Börsengang eines Unternehmens.
Optionen können verfallen, wenn bestimmte Ereignisse eintreten, zum Beispiel wenn der Arbeitnehmer das Arbeitsverhältnis beendet.
