Erfbelasting ontwijken bij de verkoop van bestaande activa
De regels voor reeds in bezit zijnde activa kunnen van toepassing zijn wanneer een persoon met succes een actief, meestal onroerend goed, uit zijn of haar nalatenschap verwijdert ten behoeve van de erfbelasting, maar het actief wel kan blijven gebruiken of er profijt van kan blijven trekken.
Erfbelasting werd bijna 40 jaar geleden ingevoerd en heft in grote lijnen belasting op bepaalde schenkingen van kapitaal tijdens het leven en op nalatenschappen na overlijden.
Met de invoering van erfbelasting ontstond het concept van 'potentieel vrijgestelde overdrachten' (PET's): simpel gezegd is dit een schenking van kapitaal door een individu aan een ander individu. Zolang je zeven jaar na de schenking nog leeft, is er geen erfbelasting verschuldigd, ongeacht de waarde van de schenking. De regels zorgen voor onzekerheid tot de periode van zeven jaar is verstreken, maar bieden tegelijkertijd de mogelijkheid om aanzienlijke kapitaalwaarde door te geven aan volgende generaties zonder erfbelasting. Natuurlijk is belastingheffing niet zo eenvoudig; er moeten andere factoren, zowel fiscale als niet-fiscale, in overweging worden genomen voordat dergelijke transacties worden uitgevoerd.
Hoe dan ook, veel mensen zijn simpelweg niet in staat om tijdens hun leven aanzienlijke kapitaalschenkingen te doen. Daar zijn verschillende redenen voor, waarvan de meest voor de hand liggende is dat hun kapitaal vastzit in bezittingen zoals het ouderlijk huis en zakelijke belangen en/of dat het inkomen genereert waar ze van moeten leven.
Het ouderlijk huis schenken?
Maar wat staat een schenking van het ouderlijk huis aan bijvoorbeeld uw (volwassen) kinderen in de weg, terwijl u er zelf blijft wonen? Het antwoord is simpel: niets! Zo'n handelwijze is echter onaantrekkelijk, zo niet onverstandig, om een aantal redenen, waarvan de belangrijkste zijn:
- De zekerheid van een vaste aanstelling kan een probleem worden
- vrijstelling bij verlies van de hoofdverblijfplaats voor de berekening van de vermogenswinstbelasting
- Het werkt in feite niet voor erfbelastingdoeleinden.
De reden waarom een dergelijke schenking niet in aanmerking komt voor erfbelasting, is dat de regels voor een 'schenking onder voorbehoud' (GWR) bepalen dat het onroerend goed deel blijft uitmaken van uw nalatenschap, omdat u er door uw bewoning nog steeds profijt van hebt. Dit is een complex onderwerp, dus neem gerust contact op als u advies wilt.
De regels omzeilen
Om de GWR-regels te omzeilen, werden diverse complexe constructies ontwikkeld. De meest voorkomende was de 'hypotheekconstructie' of 'dubbele trustconstructie', waarmee men in de gezinswoning kon blijven wonen terwijl deze buiten de erfbelasting viel. Voor iemand met een gezinswoning ter waarde van bijvoorbeeld £750.000 was het vooruitzicht van een uiteindelijke besparing op de erfbelasting van £300.000 (£750.000 x 40%) een aantrekkelijke optie.
Reactie van HMRC
De plannen werden in de loop der tijd door de rechter getoetst en voor de toekomst geblokkeerd.
De Britse belastingdienst (HMRC) besloot echter dat er aanvullende maatregelen nodig waren om situaties te ondersteunen waarin de GWR-regels (Gift Withdrawal Rules) strikt genomen niet van toepassing zijn, maar er desondanks sprake is van een schenking en een behouden voordeel. In plaats daarvan werd een nieuwe inkomstenbelastingheffing ingevoerd, die wordt opgelegd aan de vorige eigenaar van een actief als deze het actief of het kapitaal ervan blijft gebruiken. Deze regels worden de Pre-Owned Assets (POA)-regels genoemd. Ze zijn primair gericht op grond en gebouwen, maar gelden ook voor roerende goederen en bepaalde immateriële activa die vaak in een trust worden ondergebracht.
Domein
In grote lijnen zijn de regels van toepassing wanneer een persoon met succes een vermogensbestanddeel uit zijn of haar nalatenschap verwijdert voor erfbelastingdoeleinden (d.w.z. de GWR-regels zijn niet van toepassing), maar het vermogensbestanddeel wel kan blijven gebruiken of er profijt van kan blijven trekken.
Voorbeeld 1
Ed schonk zijn huis in 2014 aan zijn zoon Oliver, en Ed woont er nog steeds.
Dit valt niet onder de POA-regels omdat het huis nog steeds deel uitmaakt van Eds erfbelastingboedel op grond van de GWR-regels. De GWR-regels prevaleren boven het feit dat de schenking ook een PET was die meer dan zeven jaar eerder is gedaan.
Voorbeeld 2
In 2015 schonk Hugh een geldbedrag aan zijn dochter Caroline. Caroline gebruikte dat geld later om een woning te kopen, waar Hugh vervolgens in 2020 introk. De regels van de volmacht zijn van toepassing.
De regels zouden nog steeds van toepassing zijn, zelfs als Caroline het oorspronkelijke geld had gebruikt om een aandelenportefeuille te kopen die ze later verkocht om met de opbrengst een woning voor Hugh te kopen.
Als Hugh het pand in 2023 in bezit had genomen, zouden de regels van de volmacht niet van toepassing zijn, omdat er een periode van meer dan zeven jaar zit tussen de schenking en de ingebruikname.
Er zijn een aantal uitzonderingen op de regels, waarvan een van de belangrijkste is dat transacties waarbij een woning op last van de rechter wordt overgedragen aan een echtgenoot of ex-echtgenoot, niet onder de regels vallen.
Begindatum – terugblik?
Hoewel de regeling pas op 6 april 2005 ingaat, kan deze van toepassing zijn op regelingen die op enig moment sinds maart 1986 zijn ingevoerd. Dit aspect van de regels heeft de nodige kritiek opgeleverd. Het betekent in ieder geval dat bestaande regelingen moeten worden herzien om te bepalen of de heffing van toepassing is.
Het berekenen van de lading
De heffing is gebaseerd op een fictieve markthuurprijs voor het pand. Uitgaande van een huurrendement van bijvoorbeeld 5%, bedraagt de inkomstenbelasting voor een belastingplichtige in de hoogste schijf op een pand van £1 miljoen £20.000 per jaar.
Het huurrendement of de huurwaarde wordt vastgesteld op basis van een huurcontract met onderhoudsverplichting voor de huurder.
Onroerend goed moet eens in de vijf jaar worden getaxeerd. In situaties waarin gebeurtenissen plaatsvonden vóór 6 april 2005, was het eerste belastingjaar 2005/06 en de eerste taxatiedatum 6 april 2005. In deze gevallen had een nieuwe taxatie moeten plaatsvinden op 6 april 2010, 6 april 2015 en 6 april 2020.
In het geval van roerende en immateriële activa moet de boekwaarde waarop de last wordt berekend jaarlijks worden herzien.
De kosten worden verminderd met de daadwerkelijk door de huurder betaalde huur – er worden dus geen kosten in rekening gebracht als de volledige markthuur wordt betaald.
De heffing is niet van toepassing indien het fictieve inkomen met betrekking tot alle eigendommen waarop de regels van toepassing zijn, minder dan £5.000 bedraagt.
De regels zijn complexer wanneer er sprake is van gedeeltelijke eigendomsbelangen.
De verkiezingen
Het effect van de keuze in het bovenstaande voorbeeld is dat de jaarlijkse inkomstenbelasting van £20.000 wordt vermeden, maar dat het onroerend goed van £1 miljoen in feite wordt beschouwd als onderdeel van de erfbelasting en op een later tijdstip een erfbelasting van £400.000 zou kunnen opleveren. Of de keuze gemaakt moet worden, hangt af van de persoonlijke omstandigheden, maar het volgende dient als richtlijn.
Redenen voor het houden van de verkiezing
Wanneer het actief in aanmerking komt voor vrijstellingen voor bedrijfs- of landbouwgrond met betrekking tot erfbelasting.
Wanneer de waarde van het vermogensobject binnen de vrijstelling voor erfbelasting valt, zelfs wanneer deze wordt opgeteld bij andere vermogensobjecten in de nalatenschap.
Waar de eigenaar van het bezit jong en gezond is.
Redenen om niet aan de verkiezingen deel te nemen
De levensverwachting van de schenker is kort vanwege leeftijd of ziekte, en de inkomstenbelasting die gedurende een relatief korte periode verschuldigd is, zal aanzienlijk lager zijn dan de erfbelasting.
Het bedrag van de volmacht ligt onder de drempel van £5.000.
De schenker wil de erfbelasting niet doorschuiven naar de schenker.
De keuze moet worden gemaakt vóór 31 januari van het jaar volgend op het jaar waarin de heffing voor het eerst van toepassing zou zijn. HMRC staat echter naar eigen goeddunken een late keuze toe.
En nu?
De regels maken effectieve belastingplanning voor een waardevolle gezinswoning ongetwijfeld lastiger. Ze sluiten het echter niet volledig uit en de onderstaande ideeën kunnen, afhankelijk van uw omstandigheden, geschikt zijn.
Bovendien heeft de invoering van de vrijstelling voor eigen bewoning per 6 april 2017 de noodzaak om dit soort planning te overwegen beperkt voor woningen tot £350.000 (£175.000 voor een alleenstaande) per echtpaar (inclusief geregistreerde partners). Dit komt doordat de transactie, mits de woning na overlijden aan directe afstammelingen wordt nagelaten, is vrijgesteld van erfbelasting. Indien de woning een waarde heeft van meer dan £350.000, wordt het verschuldigde bedrag nog steeds verlaagd, mits de nalatenschap niet meer dan £2 miljoen bedraagt. Indien de nalatenschap meer dan £2 miljoen bedraagt (vóór andere vrijstellingen), wordt de vrijstelling geleidelijk afgebouwd tot nul.
Deelregelingen
Wanneer u een deel van uw gezinswoning schenkt aan een familielid (bijvoorbeeld een volwassen kind) dat bij u inwoont, kunt u zowel de GWR (Gift Withholding Rate) als de POA-heffing (Property Offences Tax) vermijden. De kosten van de woning moeten worden gedeeld. Deze aanpak is alleen geschikt als de gedeelde woning naar verwachting langdurig zal zijn en er geen andere familieleden zijn die door de schenking benadeeld zouden worden.
Regelingen voor het vrijmaken van overwaarde
Regelingen voor het vrijmaken van overwaarde, waarbij u uw woning geheel of gedeeltelijk verkoopt aan een commercieel bedrijf of bank, zijn de laatste jaren populair geworden. Een dergelijke transactie valt niet onder de regels van de volmacht.
Als de verkoop aan een familielid plaatsvindt, valt de verkoop van het gehele onroerend goed buiten de regels van de volmacht, maar de verkoop van slechts een deel ervan valt er wel onder als de verkoop op of na 7 maart 2005 heeft plaatsgevonden.
Het geld dat u via een dergelijke regeling ontvangt, maakt deel uit van uw erfbelasting, maar u kunt dit later mogelijk weggeven.
testamenten
Testamenten vallen niet onder de nieuwe regeling, dus het is belangrijker dan ooit om ervoor te zorgen dat u een fiscaal voordelig testament opstelt.
Samenvatting
Dit is een complex gebied en professioneel advies is noodzakelijk voordat u actie onderneemt. De regels van de volmacht zijn beperkt van toepassing, maar kunnen desondanks van invloed zijn op transacties die teruggaan tot maart 1986.
