Trusts

Wat zijn trusts?

Trusts zijn een al lang bestaand mechanisme waarmee individuen kunnen profiteren van vermogen, terwijl anderen (de trustees) het juridische eigendom en de dagelijkse controle over dat vermogen hebben. Een trust kan zeer flexibel zijn en een bestaan ​​hebben dat volledig onafhankelijk is van de persoon die de trust heeft opgericht en degenen die ervan profiteren.

Iemand die eigendom overdraagt ​​aan een trust wordt een settlor (of truster in Schotland) genoemd. Personen die inkomsten of kapitaal uit een trust ontvangen, worden begunstigden genoemd. Hoewel het bij Engelse trusts niet erg gebruikelijk is, kan de settlor een protector aanstellen, een onafhankelijke persoon die toezicht houdt op het beheer van de trust.

Trusts zijn in het Verenigd Koninkrijk fiscaal gezien aparte rechtspersonen en vallen onder specifieke regels voor alle belangrijke belastingen. Daarnaast bestaan ​​er diverse maatregelen tegen belastingontduiking om misbruik van potentiële belastingvoordelen te voorkomen.

Registratieservice voor stichtingen

De Trust Registration Service (TRS) vereist dat alle trusts en 'complexe nalatenschappen' (grofweg die met een waarde van meer dan £ 2,5 miljoen of waarbij sprake is van een kapitaalverkoop met een opbrengst van meer dan £ 500.000) centraal worden geregistreerd. Daarnaast moet de trust het register jaarlijks bijwerken wanneer er een belastbare gebeurtenis heeft plaatsgevonden. De meest voorkomende situatie is het indienen van de jaarlijkse inkomstenbelastingaangifte, die uiterlijk 31 januari na het betreffende belastingjaar moet worden ingevuld; het TRS-register moet vóór dezelfde deadline worden bijgewerkt. Het is echter niet alleen de oplegging van jaarlijkse inkomstenbelastingverplichtingen die een jaarlijkse TRS-update noodzakelijk maakt; elke belastingverplichting (inclusief erfbelasting en overdrachtsbelasting) vereist een TRS-update.

Belastingplichtige trusts zijn nu verplicht om aanvullende gegevens te verstrekken ter bevestiging of:

• De trust is al dan niet een uitdrukkelijke trust
• Een trust die niet in het VK gevestigd is, heeft een zakelijke relatie in het VK
• De stichting heeft geen grond of onroerend goed in het Verenigd Koninkrijk aangekocht
• De trust heeft een controlerend belang in een bedrijf buiten de Europese Economische Ruimte (EER) (en zo ja, verstrek dan de bedrijfsgegevens).

Ze zullen ook aanvullende gegevens moeten verstrekken over de personen die bij de stichting betrokken zijn. Er moet ook informatie worden verstrekt over:

• land van verblijf
• land van nationaliteit
• of de persoon op het moment van registratie over voldoende geestelijke vermogens beschikt.

Niet-belastbare trusts

De Britse belastingdienst HMRC staat niet-belastingplichtige trusts nu ook toe om zich te registreren en hun trustgegevens te wijzigen. Het gebruik van deze dienst is momenteel beperkt beschikbaar om de ontwikkeling en verbetering ervan mogelijk te maken, en is daarom alleen toegankelijk voor diegenen die zijn uitgenodigd om de dienst te gebruiken.

De TRS is beschikbaar via www.gov.uk/trusts-taxes/trustees-tax-responsibilities

Soorten trusts

Er zijn twee basisvormen van trusts die doorgaans worden gebruikt voor individuele begunstigden:

• vruchtgebruiktrusts (soms ook wel interest in possession trusts genoemd en in Schotland bekend als life renter trusts)
• discretionaire trusts.

Gevolgen van erfbelasting

Belang van 22 maart 2006

Er zijn vanaf 22 maart 2006 ingrijpende wijzigingen doorgevoerd in de erfbelastingregeling voor trusts. Het oude onderscheid tussen de fiscale behandeling van discretionaire trusts en trusts met een vruchtgebruik is verdwenen. De huidige aanpak is om trusts te identificeren die onder de zogenaamde 'relevante vermogensregeling' vallen en trusts die daar niet onder vallen.

Relevante vermogenstrusts

De trusts die onder het betreffende vermogensregime vallen, zijn:

• alle discretionaire trusts, ongeacht wanneer ze zijn opgericht
• alle trusts met vruchtgebruik die tijdens het leven van de oprichter zijn opgericht na 22 maart 2006
• Elke vruchtgebruiktrust die vóór 22 maart 2006 is opgericht en waarvan de begunstigde na 6 oktober 2008 is gewijzigd. Een belangrijke uitzondering hierop is wanneer de wijziging plaatsvindt na 6 oktober 2008 door het overlijden van een vruchtgebruiker, maar de nieuwe vruchtgebruiker diens echtgenoot is.

Als een relevante vermogenstrust tijdens het leven van de oprichter wordt opgericht, kan dit leiden tot een onmiddellijke heffing van erfbelasting tegen het tarief van 20% dat geldt bij overlijden. Als de waarde van de schenking (en bepaalde eerdere schenkingen) lager is dan £ 325.000 of onder een vrijstelling van erfbelasting valt, is er geen belasting verschuldigd. Trusts die bij testament worden opgericht, zijn onderworpen aan de normale erfbelastingheffing tegen het tarief van 40% bij overlijden (na aftrek van vrijstellingen en de eventuele vrijstellingsgrens).

Relevante vermogensfondsen worden elke tien jaar belast (bekend als de periodieke heffing) tegen een maximumtarief van 6% van de waarde van de activa op elke tiende verjaardag van de oprichting van het fonds. Een redelijke, naar rato berekende heffing van minder dan 6% (en vaak veel lager) wordt ook geheven als activa uit het fonds worden overgedragen, bekend als een 'exit charge'.

Voordelen van een relevante vermogenstrust

Hoewel de erfbelasting niet aantrekkelijk lijkt, biedt een dergelijke vermogenstrust een belangrijk voordeel: er is geen erfbelasting verschuldigd bij het overlijden van een begunstigde, omdat de activa in de trust geen deel uitmaken van de nalatenschap van de begunstigde voor erfbelastingdoeleinden. Het gebruik van dergelijke trusts kan op de lange termijn aanzienlijke voordelen opleveren op het gebied van erfbelasting.

Trusts die geen relevant eigendom zijn

Tot deze groep behoren:

• Levenslange vruchtgebruiktrusts die vóór 22 maart 2006 zijn opgericht, waarbij de begunstigden van vóór 2006 nog steeds in functie zijn of vóór 6 oktober 2008 zijn gewijzigd, of waarbij een tweede echtgenoot het levenslange vruchtgebruik heeft overgenomen na het overlijden van de eerste echtgenoot
• De trust is opgericht na 22 maart 2006 op grond van een testament en geeft een begunstigde een direct (niet vervangbaar) recht op de inkomsten, en de trust is geen trust voor een nabestaande minderjarige of een trust voor een gehandicapte; of
• De trust wordt opgericht tijdens het leven van de oprichter of, in het geval van een persoon met een beperking, na diens overlijden.

Voor overdrachten tijdens het leven aan een vruchtgebruiktrust vóór 22 maart 2006 gold dat de schenking een potentieel vrijgestelde overdracht (PET) was en er geen erfbelasting verschuldigd was als de oprichter van de trust zeven jaar in leven bleef. Overdrachten aan een trust na overlijden waren belastbaar, tenzij de vruchtgebruiker de echtgenoot van de oprichter was. Er is geen periodieke heffing op dergelijke trusts. Er is wel een heffing wanneer de vruchtgebruiker overlijdt, omdat de waarde van de activa in de trust waarin hij of zij een belang heeft, moet worden meegerekend in de waarde van zijn of haar eigen nalatenschap voor de erfbelasting.

Zou ik een trust kunnen gebruiken?

Trusts kunnen in diverse situaties worden gebruikt, zowel om belasting te besparen als om andere voordelen voor het gezin te behalen. Enkele specifieke voordelen zijn:

• Als u tijdens uw leven vermogen overdraagt ​​aan een trust, kunt u dit vermogen uit uw nalatenschap halen, maar kunt u wel als trustee optreden om de controle over het vermogen te behouden (waarbij u er altijd rekening mee moet houden dat het vermogen ten goede moet komen aan de begunstigden).
• Het overdragen van aandelen in een familiebedrijf aan een trust tijdens het leven (of na overlijden) kan een manier zijn om ervoor te zorgen dat de waardevolle vrijstelling voor bedrijfseigendommen wordt benut.
• Door vermogen in een trust onder te brengen, kunt u de begunstigde het inkomen uit het vermogen geven zonder dat u het vermogen zelf daadwerkelijk in handen krijgt. Dit kan belangrijk zijn als de begunstigde het kapitaal waarschijnlijk zal uitgeven of als het kapitaal gevaar loopt door bijvoorbeeld een gescheiden partner.
• Trusts (met name discretionaire trusts) bieden veel flexibiliteit bij het toekennen van voordelen aan verschillende familieleden zonder dat dit aanzienlijke belastingheffing met zich meebrengt.
• Als u tijdens uw leven erfbelasting wilt betalen, maar niet zeker weet wie daarvan moet profiteren, kan een overdracht aan een discretionaire trust u helpen uw vermogen te verkleinen. De trustees kunnen dan zelf bepalen hoe de overdrachten in latere jaren worden uitgevoerd. Dit betekent ook dat de overgedragen activa niet langer ten koste gaan van het vermogen van de begunstigden.

Registratieservice voor stichtingen

Dit is een belangrijke recente ontwikkeling op het gebied van digitaal beheer, die voortkomt uit de wetgeving inzake witwassen. Deze wetgeving verplicht landen om een ​​nationaal register bij te houden van bepaalde gegevens om witwassen en terrorismefinanciering te bestrijden.

Sinds 2020 vereist de Trust Registration Service (TRS) dat alle niet-belastbare 'uitdrukkelijke' trusts in het VK (en bepaalde andere trusts buiten het VK – die hier verder niet worden besproken) worden geregistreerd. Een uitdrukkelijke trust is een trust die bewust schriftelijk door een persoon wordt opgericht voor specifieke doeleinden, in tegenstelling tot een niet-uitdrukkelijke trust die is opgericht door een wet. Veelvoorkomende voorbeelden zijn onder andere trusts met een recht van bezitting en discretionaire trusts. Niet-uitdrukkelijke trusts omvatten trusts die zijn opgericht door een rechtbank of door wetgeving en die, mits er geen belastingplicht is, niet hoeven te worden geregistreerd.

De uiterste datum voor de registratie van nieuwe trusts of wanneer wijzigingen ertoe leiden dat een trust geregistreerd moet worden, is 90 dagen na oprichting. Trusts die in het register staan, moeten worden bijgewerkt wanneer er bepaalde wijzigingen zijn, zoals een wijziging van de hoofdtrustee. Ook voor deze wijzigingen geldt een termijn van 90 dagen.

HMRC heeft een handleiding gepubliceerd om belastingbetalers te helpen – de Trust Registration Service Manual – HMRC interne handleiding – GOV.UK